如何抓住俄乌战争之下金融市场投资交易的机遇「外汇储备资金」

提纲

1基本概念

股票 债券 商品期货 股指期货 黄金 原油 外汇

私募基金（对冲基金）

买多 买空

保证金交易 杠杆交易

2 投资交易工具

3 俄乌战争对金融市场影响预判

4 交易策略

5私募基金/私募股权基金（对冲基金）投资方向

6 结语

一、基本概念

略

二、投资交易工具

A股、港股、欧美日股市现货和股指期货

原油、黄金、铁矿石、煤炭、农产品等商品期货

外汇 债券

私募基金/私募股权投资基金（对冲基金）

三、俄乌战争对金融市场影响预判

（一）俄乌战争本质是美国在全球巩固美元和美国政治霸权的有计划全球战略布局。

（二）主要运用地区战争制造恐慌情绪，驱动金融市场资本避险流向不同市场，造成金融市场剧烈震荡，从中提前布局获取巨额利益。

加上美联储加息配合，带动美元升值，引导美元资本回流美国，支撑美国股市、债市、期市、汇市和制造业，进而缓解国内高企的通货膨胀率和物价矛盾。

本质上美国是从国家利益出发解决自身国内矛盾提出的战略，但应该看到俄乌战争只是其中一个环节，俄罗斯和欧盟只是前奏，最终是遏制不断崛起的中国这个世界第二大国。

（三）对金融市场影响：

1、天然气和原油等商品期货价格不断攀升。但地缘因素影响是短暂的，决定商品价格的是供求关系，一旦美元不断走强，商品价格极有可能冲高回落，且是大幅回调。

2、黄金价格不断攀升。金价避险作用在乱世比较明显，但其依然是一种特殊商品，思路和商品期货一致，依然要防范冲高后大幅回调风险。

3、欧元贬值。美元开启升值通道，非美货币进入持续贬值通道，外汇市场剧烈波动，尤其欧元是本次俄乌战争中一个能源需方身份，处于被打压状态，因此采取做空欧元策略。

如果美元回流美国，美元升值，欧元贬值，对外举债美元的欧元区企业或其他机构将承担更大还债压力，需要负担更多欧元兑换美元，对实体企业可能造成毁灭性打击，类似于广场协议之后的日元，倘若如此，那将是美国再次收割欧洲，而且是能源市场、股票市场、债券市场、外汇市场，全方位收割。

4、全球股市分化。在强势美元到来之际，A股因风险预先释放，基本面较好，泡沫小，上涨空间较大，下跌空间有限，逢低建仓是主基调，但不可忽视外围股市下跌的情绪传导作用影响。

港股。港股与国际资本对接，下行压力较大，总体有国资托底相对安全，但会剧烈波动，因港股可以做空交易，因此要防范股指期货和股票现货组合套利叠加风险。

欧美日股市因前期一致宽松货币政策，股指处于历史高位，在美联储加息预期和美元不断走强的形势之下，泡沫被刺破风险非常大，持续下跌空间较大。但不同的是，美股会由于美元资本回流本国，对股市有托举效应，而亚欧股市若美元资本抽离，则面临巨大下行风险，且无法预测风险底部，一旦市场恐慌情绪持续发酵，股指不断下跌，则需要政府进行干预，出台政策，托住股市，给予信心。（具体这个需要预判，从各国金融危机时股市下跌出台相关有效政策入手进行预判的预判，走一步看三步）

3、人民币债券是新的避险工具。债券市场与股票市场相同，但人民币债券或成为新避险工具，但此部分有多少量需要查阅资料分析。

4、PE后期可介入欧洲企业股权收购。私募股权基金/私募基金（对冲基金）资金如果可以出国在欧洲股市下跌后期投资欧洲企业股票，进行投资并购，全球产业整合。

四、交易策略

基于以上分析预判，具体操作策略如下：

1、原油、黄金、铁矿石、煤炭、农作物等大宗商品期货。以短期空仓为主，小仓位做多为辅，谨防下跌回调，战争因素影响有限。中期看空，价格有回调动能和需求。

2、外汇。强烈建议逢高做空欧元，密切关注美元指数。

3、债券。尽可能配置人民币长期债券，通过做多国债期货也可实现。美元债券等美元资产依然是主流避险资产。

4、股市。逐步逢低建仓A股或港股性价比较高的价值潜力股。做空欧股，暂不接触美股。

五、私募基金

私募基金方面。前期可以成立股票型、外汇型、期货型私募基金，进入以上交易领域布局。

后期可以成立并购基金到海外收购亚洲或者欧洲优质企业股权抄底，实现全球产业整合。

六、结语

经济发展是有规律、有周期、是循环且螺旋上升的，美国战略布局也不会完全扼杀俄罗斯和欧洲市场，要相信治乱兴衰，危中有机，危机中布局。选择自身最擅长的一方面去投资交易，专注于一，密切关注，在危局中抢先一步，危机过后会更加强劲。看看李嘉诚现在做什么：卖掉英国水务、天然气等公用事业业务，手持现金，等待时机再度布局，等等看，让子弹飞一会儿，潮水退去后就知道谁在裸泳了。记住了，大危机中孕育着大机遇，事物都有两面性，对立统一，否极泰来，别人贪婪时我恐惧，别人恐惧时我贪婪，这需要认知与胆量，更需要勇气和魄力。骑驴看唱本，咱走着瞧！