终止向特定对象发行股票事项并撤回申请「撤销非公开发行股票是利好」

新京报讯（记者 张思源）12月3日，兴业证券公告披露，证监会近期公开的修改《上市公司证券发行管理办法》、《上市公司非公开发行股票实施细则》等再融资法规公开征求意见，征求意见稿将对公司非公开发行股票事项产生较大影响，在此影响下，兴业证券决定撤回该次非公开发行股票事项申请文件。

据悉，此次非公开发行股票拟募集资金总额不超过人民币80亿元，募集资金的目的在于扣除相关发行费用后，将全部用于增加公司资本金，补充营运资金，增强信息系统建设、合规风控等基础性投入，扩大公司业务规模，提升公司的市场竞争力。

基于证监会上述公开征求意见稿，兴业证券在综合考虑资本市场环境、监管政策变化，结合自身实际情况后，决定向中国证监会申请撤回本次非公开发行股票事项申请文件。

据兴业证券公告，目前，公司生产经营情况正常，撤回本次非公开发行股票申请文件不会对公司生产经营活动与持续发展产生不良影响，亦不会损害公司及全体股东、特别是中小股东利益。

11月8日，证监会官网披露，证监会拟对上市公司证券发行管理办法、创业板上市公司证券发行管理暂行办法、上市公司非公开股票实施细则等再融资规则进行修订。

主要修订内容包括精简发行条件，拓宽创业板再融资服务覆盖面；优化非公开制度安排，支持上市公司引入战略投资者；适当延长批文有效期，方便上市公司选择发行窗口，将再融资批文有效期从6个月延长至12个月。

据wind数据统计，自11月8日以来，已有兴业证券数字政通、红太阳、中嘉博创等多家公司终止原有融资计划，包括可转债项目、定增募资方案等。其中，有公司已开始筹划新的再融资方案。

受融资政策变动影响，有公司终止可转债发行方案前，曾对融资总额进行了下调。如中嘉博创，在11月19日晚间公告中，中嘉博创宣布终止公开发行可转换公司债券并撤回申请文件。在最初的计划中，公司拟发行可转债募资方案，发行规模不超过12亿元，用于基站站址运营项目、融合通信平台项目、综合办公大楼项目和股份回购流动。而在多次调整后，最后一次公告，拟发行总额减少至6.97亿元。

华泰证券分析师认为，政策优化改革力度和速度略超预期，顺应市场化改革大趋势，对市场各方主体均将产生深远影响。制度改革坚持市场化方向，助力市场多维良性循环，中国正经历新旧动能转换关键时期，需要市场化制度助力市场实现资源高效配置功能。2018年下半年以来，监管坚持市场化、法制化改革，促进资本市场功能有效发挥的政策制度陆续落地。

分析师表示，此次再融资政策修订是延续市场化改革的基调，按照注册制的理念对现有制度优化调整，对市场各方参与主体均产生深远影响。发行人有望充分利用资本市场做优做强、形成正向良性循环。投资人在多层次、多样化的市场体系及市场化制度下，将面临机遇和挑战并存新局面。中介机构责任将得到进一步压实，需积极探索投行业务链协同机遇。

新京报记者 张思源

编辑 赵泽 校对 李世辉